Pytania i odpowiedzi
ZPI
Zebrane pytania i odpowiedzi do zestawu. .
Ilość pytań: 43
Rozwiązywany: 259 razy
Pytanie 1
W przypadku portfela z wielu walorów
suma wszystkich wag z walorów-1
- wagi poszczególnych walorów mogą być dodatnie
wagi poszczególnych walorów mogą być ujem
Pytanie 2
W odniesieniu do oscylatorów:
sygnałem kupna jest przecięcie od góry …poz wyprzedania
obszar wyprzedania znajduje się poniżej dolnego zakresu wahań oscylatora
Pytanie 3
. Linia charakterystyczna:
współczynnik kierunkowy linii charakterystycznej dla współczynnika beta
przedstawia związek pomiędzy stopą zwrotu akcji danej firmy i stopą zwrotu z portfela rynkowego
Pytanie 4
Rynek kapitałowy jest efektywny w sensie informacyjnym jeśli:
kapitał trafia do firm posiadających najlepsze możliwości inwestycyjne
koszty transakcji są niskie
ceny pap wart zawsze odzwierciedlają ich rzeczywistą wartoś
- istnieje możliwość natychmiastowego zawierania transakcji kupna i sprzedaży
Pytanie 5
Model Sharpe’a:
upraszcza teorią portfela Markowitza
przedstawia zależność stopy zwrotu akcji od stopy zwrotu indeksu rynkowego
Pytanie 6
RSI:
przyjmuje wartość od 0 do 100
najczęściej sygnały kupna lub sprzedaży określa się w oparciu o linie wykupienia 70, wyprzedania 30
Pytanie 7
. W APT:
składniki resztowe poszczególnych akcji nie są ze sobą skorelowane
nie ma żadnych wskazówek co do czynników, które muszą być uwzględniane w modelu
ceny pap wart generowane są przez mechanizm podobny do mechanizmu Modelu 1 lub wielowskaźnikowego
Pytanie 8
W podstawowym równaniu jednostkowym NIE występuje
kowariancja miedzy stopami zwrotu z akcjii
wariancja składnika resztowego
Pytanie 9
Wyczucie rynku to
to zdolność zarządzającego portfelem do formułowania prognoz makro
- to zdolność zarządzającego portfelem do formułowania prognoz mikro
Pytanie 10
Zgodnie z teorią Dowa
- indeksy giełdowe nie muszą się nawzajem potwierdzać
- indeksy giełdowe dyskontują wszystko
Pytanie 11
. W analizie fundamentalnej:
znaczenie mają przewidywanie przyszłych zysków
poszukuje się takich akcji, których kursy odbiegają od rzeczywistych wartości
Pytanie 12
Wskaźnik C/Z
daje przybliżoną ocenę atrakcyjności inwestowania w akcje danej spółk
Pytanie 13
Do podstawowych miar efektywności portfela inwestycyjnego zaliczamy:
Alfa Jensena
Wskaznik Trejnora
Pytanie 14
. Zobowiązanie wynosi 357000 na 5 lat. Obligacja 6 lat, odsetki płatne co rok,
cena=443,38, roczny czas trwania Mee wynosi 5.Aktualna stopa 5%. Aby immunizować
wybrać obligację która ma zmodyfikowany czas trwania 5.
Pytanie 15
Portfele efektywne:
- dla danego poziomu ryzyka posiadają najwyższą możliwą do osiągnięcia oczekiwaną stopę zwrotu
są to portfele w górnej części krzywej obojętności inces
Pytanie 16
.Następujące argumenty krytykujące CAMP są prawdziwe:
model zakłada 1 czynnik ryzyka, podczas gdy wykazano istnienie wielu czynników ryzyka
Pytanie 17
. O modelu APT można powiedzieć, iż:
jest ogólniejszy od modelu CAPM
zakłada możliwość dokonywania arbitrażu cenowego bez ograniczeń
Pytanie 18
. Następująca miara nie jest miarą efektywności inwestycyjnej
alfa Jensena
Pytanie 19
Jeżeli portfel A ma oczekiwaną na stopę zwrotu 8% a odchylenie stndardowe14%,
zaś portfel Odpowiednio stopę 10% i odchylenie standardowe 16%i oba portfela leżą na
granicy efektywnej, to można powiedzieć, iż
Portfela A dominuje B lub B dominuje A, lecz nie można wskazać, który wariant jest prawdziwy
Pytanie 20
1.Dla modelu APT zachodzi:
jest wiele czynników ryzyka
- jest modelem równowagi rynku